Luotto-talletusten kasvukuilun leveneminen on pohdittava uudelleen: Das – Banking & Finance News
Pankkien hallitusten on strategioita uudelleen liiketoimintasuunnitelmiaan vastatakseen huoliin luotonannon kasvusta, joka on jatkuvasti nopeampaa kuin talletusten kasvu, Intian keskuspankin (RBI) pääjohtaja Shaktikanta Das sanoi perjantaina.
”Luotto- ja talletusten kasvuvauhtien jatkuva kuilu vaatii pankkien johtokuntien harkitsemaan uudelleen liiketoimintasuunnitelmiaan. Varojen ja velkojen välinen varovainen tasapaino on säilytettävä, hän sanoi.
RBI:n tietojen mukaan pankkien luotto-talletussuhde (CD) nousi 72,36 prosentista Q1FY22:sta 81,51 prosenttiin Q4FY24:ssä. Julkisen sektorin pankkien CD-suhde nousi 67,74 %:sta vuoden 2012 ensimmäisellä neljänneksellä 75,78 %:iin vuoden 2024 viimeisellä neljänneksellä, kun taas yksityisten pankkien CD-suhde nousi 81,92 %:sta 91,30 %:iin samana ajanjaksona.
Vaikka RBI ei määrää pankeille tiettyä CD-suhdetta, RBI:n apulaisjohtaja Swaminathan J sanoi, että sääntelijä arvioi riskien muodostumisen makrotason vaikutuksia. ”Riskit, joita saattaa ilmetä, jos tämä kuilu (luotto- ja talletuskasvun välillä) kasvaa entisestään, ovat likviditeettiriski tai talletusten kierrätys- tai uudelleenhinnoitteluriski.”
CareEdge Ratingsin ylijohtajan Sanjay Agarwalin mukaan pankkien on säilytettävä kohtuullinen CD-suhde 80 prosentissa tai alle. Kahden viime vuoden aikana luotonannon kasvu on ollut selvästi talletusten kasvua nopeampaa, mikä on johtanut CD-asteen nousuun. Näin ollen RBI varoittaa epäsuorasti pelaajia siitä, että varojen kasvun rahoittamiseksi on oltava reilu yhdistelmä vastuita.
Agarwal odottaa, että korkeasta pohjasta johtuen pankkien luotot kasvavat todennäköisesti 14 % vuotta aiemmasta 25. tilikaudella verrattuna 16 %:iin vuonna 24, ilman HDFC-kaksosten fuusiota. Talletusten kasvu puolestaan pysyy todennäköisesti 12-13 prosentin välillä myös 25. tilikaudella.
”Tällä hetkellä luottojen kysyntä on melko korkea palvelu- ja vähittäissektorilta, kun taas talletusten kasvu on hitaampaa. Kestää siis jonkin aikaa, ennen kuin talletusten kasvu saavuttaa luotonannon kasvun. Vastaavasti CD-suhde todennäköisesti kasvaa kohtalaisesti”, hän sanoi.
Yksityinen pankki MD sanoi, että RBI:n toistuva varoitus saattaa saada jotkut yksityiset lainanantajat laskemaan CD-suhdetta kestävälle tasolle. Maaliskuun 2024 tapaan suurimman yksityisen sektorin lainanantajan HDFC Bankin CD-suhde oli 105,4 %, kun taas Axis Bankin 90,3 %. IDFC First Bankin ja Bandhan Bankin CD-suhde oli myös korkeampi, 100,29 % ja 92,2 % maaliskuussa 2024.
”Jatkuvasti korkea CD-suhde viittaa epäyhtenäisyyksiin omaisuusvastuiden hallinnassa, mikä voi olla pankkikohtainen tai järjestelmällinen ongelma”, sanoi Soumyajit Niyogi, India Ratings & Researchin johtaja.
”Tällä hetkellä se on yleisesti ottaen systemaattinen ongelma. Korkeampaa CD-suhdetta hallitaan väliaikaisella ratkaisulla, mikä nostaa rahakerrointa. Jälleen jatkuva korkea rahankerroin suuren luottokysynnän keskellä ei edistä rahoitusmarkkinoiden vakautta”, hän lisäsi.
