Warren Buffettin 7 kultaista sääntöä sijoitusrahaston sijoittajille
Sijoitusrahastoihin sijoittamisen yhteydessä uudet sijoittajat ajattelevat usein tarvitsevansa aikaisempaa asiantuntemusta päästäkseen tähän tilaan tai asiantuntijan apua oikean rahaston valitsemiseksi. Mutta Warren Buffett, yksi maailman menestyneimmistä sijoittajista, ajattelee eri tavalla.
Buffett, 94-vuotias miljardööri ja Berkshire Hathawayn toimitusjohtaja, uskoo, että sijoittamisessa saavutetaan todellinen menestys, kun sivuutamme markkinoiden melun ja työskentelemme kärsivällisesti. Vaikka hän itse ei ole koskaan sijoittanut suoraan sijoitusrahastoon, hänen ideansa ja sijoitusperiaatteensa ovat nykyään merkityksellisiä rahastosijoittajille.
Nykyaikana, kun kaikki kiirehtivät vaihtamaan varoja tai tekemään päätöksiä tarkastelemalla muutaman kuukauden tuottoja, Buffettin sijoituslähestymistapa koko hänen elämänsä ajan voi olla oppitunti sijoitusrahastojen sijoittajille: Valitse hyvät rahastot ja antaa heille aikaa.
Tässä on Buffettin 7 kultaista sääntöä sijoittajille – ajattomia opetuksia, jotka ovat yhtä merkityksellisiä sijoittajien sijoittajille nykyään kuin koskaan.
1. Ehdot indeksirahastot ovat älykkäin osakeesitys, tuntuu Buffettilta
Warren Buffett sanoi vuonna 2016 antamassaan kirjeessä vuonna 2016: ”Kun biljoonia dollareita hallussaan Wall Streetin johtajat, jotka veloittavat valtavia maksuja, todelliset voitot kerätään yleensä johtajille, ei sijoittajille.”
Siksi Buffett on aina ollut edullisten indeksirahastojen puolustaja, etenkin pienille sijoittajille, jotka eivät pysty ajanjaksi markkinoille tai uppoutumaan tutkimukseen koko ajan.
Hän on jopa sanonut, että hänen kuolemansa jälkeen 90% hänen vauraudestaan tulisi sijoittaa S&P 500 -indeksirahastoihin-ja se liian halpoja. Tämä heijastaa hänen syvää uskomustaan, että hakemistorahastot voivat tuottaa vakaata tuottoja pitkällä aikavälillä edullisin kustannuksin.
Mitä tämä tarkoittaa intialaisille sijoittajille?
Intiassa on nyt useita edullisia nifty 50- ja Sensex-hakemistorahastoja. Erityisesti suurten rahastojen aikana, joissa aktiivisten rahastojen on vaikeaa lyödä vertailuarvoa johdonmukaisesti, hakemistorahastot voivat osoittautua järkeväksi vaihtoehtoksi.
-Erittäin alhainen kustannussuhde
-Läpinäkyvyys ja yksinkertaisuus
-Pitkän aikavälin vakaus ja markkinoiden sopusoinnut
-Betterin verotehokkuus kuin aktiiviset rahastot
Jos sinua häiritä rahaston valintaa, älä halua olla riippuvainen johtajan suorituskyvystä ja haluat hyviä palautuksia alhaisella kululla, niin indeksirahastot ovat pakollisia salkkuasi.
2. Paras sijoitusaika on ’ikuisesti’, uskoo Buffettin
Warren Buffettilla on erittäin kuuluisa lainaus: ”Osta vain jotain, jota pidät mielellään, jos markkinat sulkeutuvat seuraavan 10 vuoden ajan.”
Koko pitkäaikaisen sijoittamisen filosofia on piilotettu tähän lauseeseen. Sijoitusrahaston sijoittaminen ei ole välitön jännitys tai pikakuvake rikkauksille-se on tavoitteellista matka, olipa kyse sitten eläketiedoista, lapsen koulutuksesta tai varallisuuden rakentamisesta.
Buffettin mantrasta yksi näennäinen viesti sijoittajien sijoittajat voivat piirtää sijoitusrahastojen vaihtamisen liian usein eikä yrittämään aikataulua markkinoille. Hän ehdottaa hyviä varoja – niitä, joilla on pitkä kokemus ja jotka seuraavat sijoitusperiaatteita.
Kun olet valinnut, pidä kiinni kyseisestä sijoituksesta – nouseeko markkinat ylös vai alas, Buffett sanoo.
Markkinat vaihtelevat, mutta sijoittajat, jotka pysyvät vakaana ja antavat aikaa työskennellä heidän edukseen, ovat ne, jotka luovat todellista varallisuutta, uskoo, että Buffett, joka on kaikkien aikojen suurimmista sijoittajista.
Kärsivällisyys, kurinalaisuus ja pitkäaikainen ajattelu ovat avaimet sijoitusrahastojen sijoittamiseen. Buffettin filosofia on tänään yhtä merkityksellinen kuin vuosikymmeniä sitten. Hänen viestinsä sijoittajille on ”antaa aikaa hyvään sijoitukseen, ja aika on paras ystäväsi”.
3. Sinun ei tarvitse olla nero olla hyvä sijoittaja, Buffett sanoo
Buffett on aina selittänyt sijoittamisen yksinkertaisiin termeihin, ei monimutkaisesti. Hän uskoo, että menestyksen sijoittaminen ei johdu korkeasta tiedustelusta (IQ), vaan kurinalaisuudesta ja hillinnästä. Hän sanoi vuonna 1996 hänen osakkeenomistajille vuonna 1996:
”Sijoittajien tulisi pystyä erottamaan itsensä väkijoukon pelosta tai jännityksestä ja keskittymään muutamiin perusperiaatteisiin.”
Sama pätee sijoitusrahastojen sijoittamiseen, koska et tarvitse CFA -tutkintoa tai joudut luettavaksi jokaisen yrityksen taseeseen tai sinun on ymmärrettävä markkinoiden liikkeet päivittäin.
Tarvitset vain kolme asiaa: kärsivällisyys – jotta voit selviytyä taantumasta; Säännölliset sijoitukset – SIPS: n kautta; Realistiset odotukset – jotta et paniikkia jokaisessa taantumassa ja olet ahne jokaisessa nousussa.
Buffettin suurin oppitunti on, että jopa tavalliset ihmiset voivat saavuttaa poikkeuksellisia tuloksia, jos he seuraavat yksinkertaisia asioita johdonmukaisesti ja kurinalaisuudella.
4. Älä katso markkinoita koko ajan, Buffett varoittaa
”Markkinoiden tarkkailu liian tiiviisti voi olla haitallista”, hän piti aina tätä näkemystä. Monissa haastatteluissa ja puheissa hän on sanonut, että osakemarkkinoiden vaihtelun seuraaminen päivittäin saa sijoittajien emotionaalisen. Taipumus myydä nopeasti pelosta, kun laskussa on ja ostaa ahneasti, kun puomi voi aiheuttaa haittaa.
Buffettilla on kuuluisa lausunto: Osakemarkkinat ovat laite rahan siirtämiseksi kärsimättömästä potilaalle.
Tämä viesti on erittäin tärkeä sijoitusrahaston sijoittajille. SIP: n kaltaiset työkalut (systemaattinen sijoitussuunnitelma) voivat olla todellista hyötyä vain, kun seuraamme niitä ajan ja kurinalaisuudessa – emmekä pilata ajattelumme ja suunnittelumme tarkastelemalla NAV (netto -omaisuuden arvoa) päivittäin.
Buffett oli myös toistanut osakkeenomistajille vuoden 2014 kirjeessään, että paniikkia ei ole viisasta ja tehdä päätöksiä markkinoiden volatiliteetin vuoksi. Hän sanoi, että jos olet valinnut hyvän rahaston tai sijoituksen, se on paras päätös.
Mitä sijoitusrahaston sijoittajien pitäisi tehdä?
-Älä paniikkia katsomalla NAV- tai Market -uutisia joka päivä;
-Automate Sip ja anna sen ajaa;
-Suorita sijoitus vähintään 5-7 vuotta;
-Syksyllä sijoituksen lopettamisen sijasta pitää sitä mahdollisuutena;
Muista, että todellinen voitto tulee niille, jotka ”sijoittavat rauhallisesti ja antavat ajan työskennellä heidän edukseen”.
5. Ole peloissaan, kun ihmiset ovat ahneita ja ahneita, kun ihmiset pelkäävät – Buffettin kuuluisa lainaus
Tämä on ehkä häneltä tunnetuin ja toistuvin lainaus – ja sen syvyys on yhtä tärkeä kuin sen suosio. Yleensä Buffett sanoo sen osakemarkkinoiden yhteydessä, mutta tämä mantra on myös erittäin tarkka sijoittajille.
Kun markkinat putoavat, sanat, kuten ’Suuri taantuma’, ’Market Chaos’ tulvat sanomalehdet ja uutiskanavat. Sijoittajat paniikkia, lopettavat sipsit tai alkavat nostaa rahaa varoista. Mutta tämä on aika, jolloin älykkäät sijoittajat näkevät mahdollisuuden.
Buffettin mukaan ”pelko on ystäväsi, kun sijoitat laatuun alennuksella.”
Mikä on sijoitusrahaston sijoittajien oppitunti?
Älä paniikkia, kun markkinat putoavat. Pidä SIP -menossa – koska ostat enemmän yksiköitä halvemmalla. Jos sinulla on ylimääräistä rahaa, on paras aika tehdä kiinteä summan sijoituksia markkinoiden laskusuhdanteiden aikana. Historia on osoittanut, että sijoittajat, jotka jatkoivat sijoittamista taantumien aikana, ovat saaneet parhaat tuotot pitkällä aikavälillä.
Kärsivällisyys ja rohkeus ovat suurimpia ystäviäsi markkinoiden volatiliteetissa. Sijoittaminen viisaasti pelon ympäristöön on todellinen ”Buffett -tyyli”.
6. Todellinen riski ei ole tietää mitä teet, Buffett sanoo
Omahan oraakkelilla on toinen syvä, mutta erittäin maadoitettu periaate: ”Riski tulee siitä, että et tiedä mitä teet.”
Monet markkinoiden sijoittajat sijoittavat rahastoon vain tarkastelemalla aikaisempaa tuotoaan – ymmärtämättä rahaston strategiaa, kuinka paljon riskiä tarvitaan ja kuinka kauan aikahorisontin pitäisi olla. Tämä on virhe, jota Buffett on aina varoittanut.
Mitä tämä tarkoittaa sijoitusrahaston sijoittajille?
-On tärkeää ymmärtää kunkin rahaston luokka (esim. Suuri
-Mall-cap- tai alakohtaiset rahastot ovat haihtuvia-ne on pidettävä pidempään
-Kansainväliset rahastot ovat valuuttariskiä ja erilaisia markkinoiden liikkeitä
-Tärkeintä on, että aiemmat tuotot eivät ole kaikkea. Ei ole välttämätöntä, että viime vuonna kärjessä oleva rahasto toimii myös hyvin ensi vuonna.
Buffett sanoo aina: ”Ensimmäinen sijoitussääntö on älä menetä rahaa, ja toinen sääntö on unohda ensimmäinen.”
Joten on parempi ymmärtää, ajatella ja sitten sijoittaa sen sijaan, että hyppäämme sokeasti rahastoon.
7. Ennusteet kertovat paljon ennustajasta, mutta ei mitään tulevaisuudesta, Buffett sanoo
Warren Buffett on aina pilkannut markkinoiden ennusteita. Hän sanoo, että ihmiset, jotka väittävät voivansa ennustaa markkinoiden seuraavan siirron, harhauttavat itseään ja muita.
Hän pilkkasi: ”Ennusteet saattavat kertoa sinulle paljon ennustajasta; he eivät kerro sinulle mitään tulevaisuudesta.”
Tämä tarkoittaa sijoitusrahastojen sijoittajille: Ei ole viisasta jatkaa varojen vaihtamista 6 kuukauden tai yhden vuoden sijoitusten perusteella. Jos rahasto on antanut paremman tuotto viime kuukausien aikana, se ei tarkoita, että se jatkaa niin.
Buffettin sijoitusperiaatteet voivat tulla osakemarkkinoiden maailmasta, mutta niiden keskeinen olemus on yhtä merkityksellinen sijoitusrahaston sijoittajille.
Olipa kyse halpakustannusrahastoista, pitkällä aikavälillä sijoitetun sijoittamisen, markkinoiden päivittäisistä epämääräisyyksistä tai investoinnin kestämisestä ja kärsivällisyydestä, jokainen Omahan oraakkelin mantra opettaa meille, että todellista varallisuutta luovat ne, jotka pysyvät rauhallisina pelossa ja rajoittuvat ahneudessa.
