Valtion lainanantajat kiristävät asuntolainahinnoittelua
Selkeässä signaalissa nettokorkojen suojelemiseen aikaan, jolloin talletusten mobilisointi on ollut vaikeaa, julkisen sektorin parhaat pankit turvautuvat uusien lainojen korkojen nousuun.
Korottaa reunoja marginaalien suojelemiseksi
Esimerkiksi Intian osavaltion pankki ja Union Bank of India ovat korottaneet asuntolainakorkojaan 25 peruspisteellä ja 10 peruspisteellä (BPS) viime viikolla. SBI on lisännyt korkoa yläpäässä – korko, jolla heikompi luottoprofiilit lainataan – se on pitänyt alemman päätä muuttumattomana 7,40 prosentilla, kun taas Union Bank of Intian asuntolainat alkavat 7,45 prosentista (jopa 10 prosenttiin). Muiden, kuten Canara Bankin ja Intian Bank of Intian, odotetaan tarkistavan hinnat myöhemmin tässä kuussa.
Tällä hetkellä Bank of India tarjoaa asuntolainan 7,35% kuluttajille, joiden CIBIL -pisteet ovat vähintään 840, ja 10,10% niille, joiden pisteet ovat alle 675. Canara Bank tarjoaa asuntolainakorkoja lainan määrästä jopa 50 lakh Rs: n välillä 7,55 prosentista 10,25 prosenttiin.
Teollisuuden asiantuntijoiden mukaan Move heijastaa markkinoiden todellisuutta, että talletusten mobilisaatio on ollut vaikeaa, marginaalit ovat paineen alaisena ja riskihalukkumisen laajempaa muutosta, kun lainanantajat kasvavat selektiivisemmiksi nykyisessä ympäristössä.
”Vaikka asteittaiset talletuskorot ovat alhaisemmat, kokonaiskustannukset ovat edelleen korkeita”, selittää Karthik Srinivasan, ryhmäpää, finanssisektorin luokitukset ICRA: ssa. ”PSU -pankit ovat aktiivisesti laajentamaan asuntolainoja viime aikoina, ja asuntolainakorkojen nostaminen voi olla askel tämän segmentin kasvun hiukan lieventämiseksi ja myös niiden marginaalien suojaamiseksi.”
Myös marginaalit ovat painettaneet. FY26: n ensimmäisellä vuosineljänneksellä 12 PSU -pankit ilmoittivat keskimäärin 2,95%: n nettomarginaalin – 26 bps: lla vuodessa.
Keskity vaihtamaan vakaisiin lainanottajiin
PSU: t ovat jatkaneet lainakirjojensa laajentamista. Credit Bureau Experianin mukaan Q1FY26: n mukaan PSU -pankkien uusien aloituslainojen markkinaosuus nousi 49%: iin, kun taas Q1FY25: n 41%. Maaliskuun 2025 lopussa se oli 47%. AUM nousi Rs 38 lakh crore -tapahtumaan maaliskuussa 2025, kun se on Rs 33 lakh crore, maaliskuussa 2024.
Mutta jotkut pelaavat sitä myös turvallisesti. Esimerkiksi Intian keskuspankki keskittyy kohtuuhintaiseen asuntokantaansa palkattuihin lainanottajiin, mikä osoittaa vakavan tuloprofiilin mieltymyksen laajempaan vähittäiskaupan laajennukseen.
”Olemme ottaneet erittäin kohdennettuun lähestymistapaan kohtuuhintaiseen asuntoon siirtymällä MOU: hon keskus- ja osavaltioiden hallitusten sekä julkisen sektorin yrityksien kanssa. Tämän avulla voimme palvella alhaisemman tulotason ja keskitulotason palkattuja työntekijöitä, jotka tarvitsevat pääsyä kohtuuhintaiseen asuntorahoitukseen”, sanoi Rajneesh Karnatak, MD & toimitusjohtaja, Intian pankki, äskettäinen haastattelu Fe: n kanssa. Tämä keskittyminen vakaisiin tuloprofiileihin tarjoaa turvallisuuden tunteen pankin lainauskäytännöistä.
Tärkeää on, että omaisuuden laatu asuntolainasegmentissä on edelleen vakaa. Experianin mukaan FY25: n osalta asuntolainan kokonaisvirtaukset 90 pluspäivää aikaisemmin (DPD) laski 0,2%: iin 0,3%: sta FY24: llä. ”Emme näe omaisuuden laatuongelmia jo nyt”, Srinivasan lisää, vahvistaen, että nopeuskorotukset ovat varotoimenpiteitä eikä reaktiivisia. Koronmuutos vihjaa PSU -pankeihin, jotka tulevat kalibroidun kasvun vaiheeseen, tasapainottamaan luottojen laatua, hinnoittelu- ja marginaalien suojausta.
Care Edge -luokituksen raportin mukaan asuntorahoitusyritykset näkevät kuitenkin todennäköisesti lisääntynyttä stressiä kohtuuhintaisessa asuntosegmentissä, kun bruttovarjoamattomien varojen odotetaan nousevan 1,6 prosenttiin 1,4 prosenttiin edellisenä vuonna, kun taas luottokustannusten nousevat 0,4 prosenttiin 0,3 prosentista pääasiassa suhteellisen heikomman lainanottajan profiilin vuoksi, etenkin itsenäisessä asemassa olevassa segmentissä.
