Tutkimme vakuutettua luottoa liiketoiminnan laajentamiseksi: Manoj Nambiar

Pelkästään ”pyramidin pohjan pohja on tärkeätä, ei riitä”, tarvitsemme toimia, Arohan Financial Services -yrityksen toimitusjohtaja Manoj Nambiar kertoo Mahesh Nayakille. Kun Arohan pyrkii monipuolistavan asteikon ja kestävän kehityksen salkunsa, Nambiar korostaa tarvetta tasapainottaa kannattavuutta tavoitteen kanssa pitää sijoittajat sitoutuneina ja varmistaa alan pitkäaikainen elinkelpoisuus. Ote:

Tutkimme vakuutettuja lainatuotteita, kuten kultalainoja, lainoja kiinteistöjä vastaan ​​ja kodinsisustamislainoja monipuolistaaksesi salkkuamme asiakassegmenteissä ja vakauttamalla tase. Uusi 60:40 Mikrorahoituksen omaisuuserän pätevyyden asetus on avannut tilaa tälle.

Mikrorahoitus kohtaa haasteita, kuten aito KYC useiden henkilöllisyystodistuksista, vanhentuneista luottotoimistotiedoista, jotka estävät reaaliaikaisia ​​luotonantopäätöksiä ja ulkoisia häiriöitä, jotka aiheuttavat takaisinmaksun epävarmuutta ja rikollisuuksia. Aloitteet, kuten Karz Mukti Abhiyaan ja valtion interventiot, aiheuttavat sekaannusta, mikä vaikuttaa velan rahoituksen saatavuuteen. Suuremmat rikollisuudet ovat hidastaneet velan saatavuutta, mikä on tärkeä kasvulle.

Luottokustannukset ovat avainkomponentti hinnoittelussa. Olemme ottaneet käyttöön luottopistemallin ja olemme siirtyneet riskipohjaiseen hinnoitteluun. Viime vuonna vaikeassa aikana olimme mustassa ja toimitimme Rs 105 crore voittoa. ROE oli 6%ja ROA noin 2,9%. Tänä vuonna pyrimme kasvuun ja olemaan myös kannattavia. Todellinen kysymys on sellainen volatiliteetti vaikuttaa kannattavuuteen ja satuttaa siten sijoittajien luottamusta.

Olemme lääkäreitä. Ymmärrämme mikrorahoituksen maan todellisuudet. Oven kynnysmalli, vankka riskisuodattimemme ja syvät asiakassuhteet antavat meille toiminnan joustavuuden. Olemme rakentaneet kannattavan liiketoiminnan jopa myrskyisinä aikoina, ja Roes huipussaan 22% FY18–19 ja 18% FY23–24. Meillä on myös vahva sijoittajapohja, jolla on vaikutuksia sijoittajiin, kuten FMO, IFU (kehitysmaiden sijoitusrahasto) ja muut, jotka uskovat pitkäaikaiseen visioon.

Ala on edelleen vain 33% tunkeutunut muodollisen säänneltyjen hyvitysten saatavuudella. Se on massiivinen käyttämättömät markkinat kokomme väestölle. Kun hallitus ja RBI vaativat taloudellista osallisuutta ja tulevaa Bulaa (laittoman lainanannon toiminnan kielto), odotamme parempaa sääntelyn selkeyttä ja suojaa epävirallisilta lainanantajilta. Myös siirtyminen kohti vakuutettua luotonantoa tarjoaa uusia kasvuväyläitä lieventäen riskiä.

Rakenteellisesti RBI on tehnyt bitinsä – SROS, luottotoimistot, progressiiviset politiikat ja KYC -normit. Mutta pullonkaula on infrastruktuurissa – aito KYC, online -luottotiedot ja ulkoiset häiriöt. Luottotakuiden puute, hidas politiikan toteuttaminen ja riittämätön oman pääoman infuusio vaikuttavat kasvuun ja tiedotustilaan. Pelkkä sanominen ”pyramidin pohja on tärkeää” ei riitä. Tarvitsemme toimintaa.

Yhdistäminen on väistämätöntä. Pienemmät pelaajat yrittävät kerätä velkaa. Olemme hyvin pääomissa 35%: n pääoman riittävyydellä ja näemme tämän mahdollisuutena kasvaa. Mutta ellei MFI -sektorin osakevirta jää juuttumaan noin Rs 4 lakh crore -tapahtumaan.

Olemme arvioineet luetteloa, mutta ajoitus on avainasemassa. Sijoittajien mielipide MFI: ssä on herkkä nouseville luottokustannuksille ja poliittisille kertomuksille. Keskitymme ROE: n vahvistamiseen 10-15%: iin ja laajentamaan toimintoja ennen luettelon ottamista. MFI: n eriytettyjen oikeuksien sääntelyn selkeys vaikuttaa myös tähän päätökseen. Toistaiseksi rakennamme joustavuutta, emmekä jahtaa optiikkaa.

Mikrorahoitus on vitsit bharatin pylväs. Mutta se tarvitsee vaalimista, ja meidän on tasapainotettava kannattavuus tarkoituksella. Jos sijoittajat eivät näe tuottoja, ne eivät rahoita kasvua. Ja ilman kasvua, riski työntää miljoonia takaisin rahanhaltijoiden aseisiin. Se on toimimattomuuden todelliset kustannukset.

Nykyinen luotto on noin 38 miljoonaa Rs noin 78 miljoonaa lainanottajaa Intian alalla, mutta potentiaali on vähintään kolme kertaa. Muodollinen, säännelty luotto ei ole vieläkään saavuttanut pyramidin pohjan valtavia karhoja. Naarmutamme vain pintaa ja mahdollisuuksia tarjota myös muita rahoituspalveluita.

Se on muuttuva. Jos harkitset perheen kokoa neljänä, vaikutamme yli 320 miljoonaan elämään. Ja jos jopa puolet lainanottajistamme palkkaavat yhden ylimääräisen henkilön, olipa kyse sitten auttajasta, kuljettajasta tai siivoamisesta, se on mahdollisesti 120 miljoonaa työpaikkaa. Mikrorahoitus ei ole vain luotto; Se on katalysaattori työllisyydelle ja arvokkuudelle.

Hallitsemme 6 600 kruunua AUM: ssa 17 osavaltiossa, jossa on 1000 plus -sivukonttoria ja 9 500 työntekijää. Länsi -Bengali on vahvin markkinoitamme. Odotamme kasvavan 25% tänä vuonna, ja se saavuttaa noin 7500 kruunua. Keskimääräinen jäljellä oleva asiakas on 30 000 Rs.

Aito KYC & Online Credit Bureau -tiedot ovat avainasemassa. Korkojen väärinkäsitys on myös iso. Meitä kritisoidaan usein 24% vuodessa veloittamisesta, mutta vähentävällä saldolla se on vain 13,47 Rs 100 Rs: n lainaksi vuodessa. Vertaa sitä muihin tuotteisiin, kuten luottokortteihin, lainoihin arvopapereita, lyhytaikaisia ​​fintech-lainoja jne., Jotka ovat 50 prosentilla plus-alueella. Lainanottajan viimeinen vaihtoehto on epävirallinen luotto yli 200% vuodessa. Myös sijoittajien mielipide on ravisteltu alakohtaisilla rikollisuuksilla. Listaussuunnitelmat ovat odotettavissa huonojen markkinoiden monikerroksen ja viimeaikaisen stressin vuoksi listattuissa rahalaitoksissa. Tarvitsemme sääntelyn tukea, reaaliaikaisia ​​luottotietoja ja yleisön tietoisuutta alan koko potentiaalin lukituksen avaamiseksi.

Sijoitusrahastot ja vakuutukset ovat edistyneet ulottuvuuteen ja tunkeutumiseen. Olemme myyneet NPS Lite -tapahtumaa, ja tänään kaikilla 22 lakh -asiakkaallamme on ryhmän luottovakuutus. Tuotteet, kuten HOSPI Cash, kattavat 500 Rs: n tulotappion päivässä sairauden vuoksi tai 1 000 Rs päivässä ICU: lle, tarjoavat tulonsuojaa. Mutta sips ja termisuunnitelmat tarvitsevat pankkutapoja, jotka ovat edelleen syntyviä.

Ei vielä. Pankkitoiminta on erilainen liiketoimintamalli – vastuunhallinta, vaatimustenmukaisuus, hallinto. NBFC-MFI: nä keskitymme käyttöönottoon ja omaisuuden kasvuun. Se on meidän reunamme. Mutta jos emme saa eriytettyjä oikeuksia, kannustin pysyä omistautuneena rahalaitoksen vähentyessä.