RCap-sopimus: 360 yksi, joka kerää 5 000 Rs, Barclays 2 300 Rs hindujat

Hinduja Group, joka aikoo kerätä noin 7 300 miljoonaa rupiaa kahden rupian joukkovelkakirjatarjouksilla rahoittaakseen osittain Reliance Capitalin oston, on valtuuttanut 360 Onen järjestämään 5 000 miljardia vaihtovelkakirjalainaa (NCD). Loput 2 300 miljoonaa rupiaa turvaisi Barclays.
Hindujat ovat ehdottaneet nollakuponkia, korkokumulatiivisia debentuureja, joiden maturiteetti on neljä vuotta. Korko on 16 % vuodessa. Ryhmä käy myös keskusteluja Crisilin, Icran ja CARE:n kanssa näiden NCD-tautien arvioimiseksi, kehitystä lähellä olevat lähteet sanoivat.
Tällä korolla NCD:n lunastusarvo neljän vuoden jälkeen olisi 13 200 miljoonaa rupiaa. Järjestäjät haluavat myös, että joukkovelkakirjat listataan ja saavat vähintään kaksi Investment grade -luokitusta, jotka olisivat BBB – NCD:lle maailmanlaajuisten parhaiden käytäntöjen mukaisesti, he lisäsivät.
Hinduja Group oli aiemmin valtuuttanut Barclaysin ja 360 Onen järjestäjinä ja vakuutuksenantajina keräämään 7 300 miljoonaa rupiaa RCap-sopimukseen. Järjestäjät olivat aloittaneet syndikointiprosessin viime viikolla sijoittajien etsimiseksi, ja kaupan odotetaan toteutuvan kuukauden sisällä.
Viime viikolla National Company Law Tribunal (NCLT) lykkäsi Hinduja-konserniin kuuluvan IndusInd International Holdingsin (IIHL) pyyntöä jatkaa RCapin ratkaisuprosessin loppuun saattamisen määräaikaa kesäkuun 25. päivään. IIHL on yritys, jonka kautta Hinduja Group – menestynyt hakija velkaantuneeksi yritykseksi — oli tehnyt tarjouksensa RCapista.
Aiemmin Hinduja Group oli ehdottanut niiden yritysten omistusrakenteen muuttamista, joiden kautta se aikoo ostaa RCapin. IIHL on ehdottanut neljän uuden yrityksen – Cyqure India Ecopolis Propertiesin, Cyqurex Technologiesin ja IIHL BFSI Holdingin – sisällyttämistä kauppaan.
IIHL oli aiemmin sitonut kauppaan tarvittavat 9 661 miljoonaa rupiaa, josta 25 % olisi omaa pääomaa, joka tulisi yhtiön tytäryhtiöltä, ja loput 75 % olisi velkaa.