Miksi rikkaat intialaiset ostavat kiinteistöjä kansainvälisissä paikoissa?

Intialaiset miljonäärit ilmaisevat lisääntyneen kiinnostuksensa kiinteistöjen ostamiseen ulkomailla. Kansainväliset kiinteistöt ovat aina olleet elinkelpoinen sijoitusvaihtoehto varakkaille intialaisille, etenkin korkean nettoarvoisten henkilöille (HNIS) ja ultra-HNWI: lle, monipuolistaa maantieteellisesti.

Äskettäisessä Capgemini -tutkimuksessa, jonka otsikko on World Wealth -raportti, osoittaa, että Intiassa oli 378 810 miljonääriä vuoden 2024 lopussa yhteensä 1,5 biljoonaa dollaria.

Financial Express -haastattelussa keskusteltiin varakkaiden intialaisten äskettäisestä kiinnostuksen kohteena olevista tärkeimmistä syistä ulkomaisten kiinteistöjen ostamisessa. Puri keskustelee edelleen ulkomailla sijaitsevien kotien omistamisesta, samoin kuin joistakin merkittävistä haasteista, joita varakkaat intialaiset voivat kokea siirryttäessä varoja ulkomaille ja käsitellessään paperityötä.

Intian ylelliset kiinteistömarkkinat saattavat ajaa ennätyksellisen aaltoa, mutta monille Intian korkealle ja erittäin korkealle nettoarvon arvolle kansainvälinen houkutus on edelleen vastustamaton. Intian Sothebyn kansainvälisen kiinteistön vuoden 2025 Intian ylellinen asuinalueiden näkymäkysely paljastaa kertovan muutoksen: vauraiden intialaisten osuus, jotka ilmaisevat kiinnostusta globaaliin omaisuuteen, on kaksinkertaistunut, 10–11%: sta 22 prosenttiin vain vuodessa.

Mikä ajaa tätä nousua? Ensinnäkin pääoman arvostus on edelleen magneetti. Ensisijaiset globaalit kaupungit, kuten Lontoo ja New York, tuottavat jatkuvasti jatkuvaa pitkäaikaista tuotosta, jota tukevat vankat oikeudelliset puitteet, taloudellinen vakaus ja syvä likviditeetti. Toiseksi, nämä markkinat tarjoavat luonnollisen suojauksen valuutan epävakautta vastaan, joka on välttämätöntä intialaisten sijoittajien kannalta rupian määräämän vaurauden turvaamiseksi epävarmassa makrotaloudellisessa ilmastossa.

Sitten on vuokratuotto. Lontoon ja New Yorkin päätaskuissa kiinteistöt nauttivat diplomaattien, c-suite-ulkomaalaisten ja globaalien ammattilaisten käyttöasteesta, mikä on luotettavien satojen välillä 3,5–4,5%. Sijoittajille se ei ole vain passiivinen tulo; Se on älykäs salkun eristys.

Silti todellinen X-tekijä ylittää palautukset. Pied-à-terre Belgraviassa tai Upper East Side -merkissä globaalissa. Se avaa ovet kansainväliselle liikkuvuudelle, luokan parhaalle koulutukselle ja pitkäaikaiselle oleskelureitille. Intian HNIS: lle nämä eivät ole vain koteja. He ovat vanhoja omaisuutta passilla.

Lontoo ja New York ovat edelleen Intian rajat ylittävän pääkaupungin pääasiallisia vastaanottajia. Lontoo tarjoaa enemmän kuin vain tiilet ja laastin; Se tarjoaa joustavuutta. Taloudellisista vastatuuleista huolimatta tärkeimmät kaupunginosat ovat edelleen vilkkaat, ja sen tukee Intian opiskelijoiden viisumien nousu (35% vuonna 2024), joka lisää vuokrakodeja, kuten Kensington, Chelsea ja Mayfair.

Manhattanin luksusmarkkinat ovat Atlantin saamassa Swaggeria. Yli 5 miljoonan dollarin kiinteistöjen myynti on noussut 49%, mikä on pandemisen palautumisaalto ja globaalin eliitin uudistetun ruokahalu. Samaan aikaan Dubai seisoo eri syystä: vero. Sen nollatuloinen verojärjestelmä, virtaviivaiset määräykset ja avoimen ovien lähestymistapa residenssiin houkuttelee edelleen intialaisia ​​sijoittajia, jotka haluavat tehokkaan varallisuuden käyttöönottoa.

Nämä kaupungit tarjoavat myös kokonaisvaltaisen elämäntavan ehdotuksen: eliitin terveydenhuolto, pääasialliset koulut ja kulttuurinen välimuisti. Se on kiinteistöjä kolmiulotteisena omaisuutena-rahoitus-, toiminnallinen ja pyrkimys.

Puhutaan numerot. Lontoon keskustassa – ajattele Mayfairia, Belgraviaa, Chelseaa – syntyvien vuokratuotot ovat tyypillisesti välillä 3–4%. Nämä eivät ole spekulatiivisia yhteyspisteitä; He ovat pitkän matkan esiintyjiä.

New York kertoo samanlaisen tarinan. Manhattanin päävyöhykkeet tuottavat noin 3,5–4,5%, luksuskiinteistöjen hinnat saavuttavat ennätykselliset-jopa 14,6% edellisvuodesta 104,86 dollaria neliöjalkaa kohti 10%: n parhaan tason. Intialaisille sijoittajille, jotka etsivät sekä säilyttämistä että arvostusta, nämä kaupungit edustavat harvinaista saannon, vakauden ja arvostuksen yhdistelmää.

Kasvavasta ruokahalusta huolimatta intialaisten sijoittajien on navigoitava sääntelyn vastatuulet. Heidän joukossaan: Intian varapankki vapautettu rahalähetysjärjestelmä (LRS), joka kattaa ulkomaiset rahalähetykset 250 000 dollaria henkilöä kohti tilikautta kohti. Neljän hengen perheelle se on miljoona dollaria-melkein pääsyä ensisijaisiin kansainvälisiin markkinoihin, mutta tuskin ottaen huomioon Lontoon tai New Yorkin ylimmän tason kiinteistöt komentavat usein 2–5 miljoonaa dollaria hintalappuja.

Asioiden monimutkaisemiseksi LRS: n mukaiset varat on käytettävä kuuden kuukauden kuluessa, mikä rajoittaa joustavuutta. Lisää tähän ulkomaisten verojärjestelmien, valuuttariskien ja oikeudellisten muodollisuuksien monimutkaisuus, ja on selvää, että kansainväliset kiinteistöt eivät ole valmistautumattomia.

Omistus on vasta alku. Kypsillä markkinoilla, kuten Yhdistyneessä kuningaskunnassa ja Yhdysvalloissa, kiinteistöjen hallinta, vuokralaisten vaihtuvuus ja korkeat palvelumaksut voivat syödä tuotoksi. Merentakaisten vuokranantajien on myös otettava huomioon maakohtaiset verot: New York täytäntöön ulkomaalaisten liittovaltion ja osavaltioiden maksut, mukaan lukien ulkomaiset sijoitukset kiinteistöverolakiin (FIRPTA), kun taas Yhdistynyt kuningaskunta soveltaa jopa 15% leimaveroveroa (SDLT) ulkomaisille ostajille.

Perintölait heittävät vielä enemmän esteitä. Joitakin lainkäyttöalueita – esimerkiksi Frances – valtuuttavat pakkoperintösäännöt, jotka korvaavat testamentin. Toiset, kuten Thaimaa, kieltävät ulkomaisen maanomistuksen. Kiinteistöverot voivat ylittää 50%, ja testamentin navigointi voi olla hallinnollinen miinakenttä. Viesti? Kansainvälinen kiinteistö on palkitsevaa – mutta vain niille, jotka haluavat ymmärtää pelisääntöjä.

Intialaiset sijoittajat eivät voi luottaa perinteiseen rahoitukseen ulkomailla. RBI-rajoitusten ollessa paikoillaan useimmat globaalit kiinteistöostokset on rahoitettava LRS-reitin alla.

Due Diligence ei ole valinnainen-se on rajat ylittävien sijoitusten kulmakivi. Tämä tarkoittaa otsikkoasiakirjojen tarkistamista, rasitusten paljastamista, jälleenmyyntipotentiaalin arviointia ja paikallisten asiantuntijoiden palkkaamista vyöhykkeiden, verolakien ja vaatimustenmukaisuuden siirtymiseen.

Oikeudellisten tarkistusten lisäksi ostajien tulisi arvioida myös kehittäjien valtakirjat, aiemmat projektin toimitukset ja vuokralaisten kysyntä. Rakennustutkimuksen suorittaminen on ratkaisevan tärkeää, ei vain vakuutuksen tai jälleenmyyntien kannalta, vaan myös riskejen tunnistamiseksi, että kiiltävät esitteet eivät mainitse.

Maailmanlaajuisesti sijoittaminen ei ole enää turhamaisuus. Intian HNIS: lle se on strateginen siirto – jos tehdään oikein, se voi varmistaa sadon, perintön ja elämäntavan yhdellä laukauksella.