Bitcoin pysyy noin 77 000 dollarissa 200 päivän liukuvan keskiarvon hylkäämisen jälkeen

Keskeiset takeawayt

• BTC pysyy noin 77 000 dollarin tasolla hylättyään 200 päivän liukuvan keskiarvon.
• Laskeva kehitys johtuu nousevasta inflaatiosta ja Treasury-tuotoista, jotka painavat riskintuntoa.

Bitcoin putosi alle 77 000 dollarin aiemmin keskiviikkona, kun se ei onnistunut ylittämään 200 päivän liukuvaa keskiarvoa lähellä 82 000 dollaria, kun nouseva inflaatio ja tiukentuneet makrotalouden olosuhteet painoivat voimakkaasti riskiomaisuutta.

Lasku johtuu odotettua kuumemmasta Yhdysvaltain inflaatiosta, joka osoitti kuluttajahintaindeksin (CPI) kasvun kiihtyvän 3,8 prosenttiin vuoden takaisesta. Samaan aikaan öljyn hinnan nousu ja valtion 10 vuoden tuoton nousu ovat vähentäneet odotuksia Federal Reserve -järjestelmän koronlaskuista, ja markkinat hinnoittelevat yhä enemmän mahdollisuutta nostaa korkoa joulukuuhun mennessä.

Karhut hallitsevat edelleen markkinoita

K33 Researchin raportin mukaan Bitcoinin hylkääminen 200 päivän liukuvalla keskiarvolla heijastaa aiempien markkinasyklien aikana vuosina 2014, 2018 ja 2022 havaittuja malleja, jolloin nopeita elpymiä seurasi jyrkkiä velkaantuneisuuteen perustuvia myyntiä.

K33 totesi, että nämä historialliset elpymiset rakensivat uudelleen kauppiaiden luottamuksen ja velkaantumisen nopeasti, mikä jätti markkinat alttiiksi aggressiivisille korjauksille, kun vauhti hiipuu.

”Ydintekijä seuranneissa jaloissa alempana oli itse rallin aikana muodostuneiden asemien purkaminen”, raportissa todettiin.

Analyytikot kuitenkin korostivat, että nykyinen suhdanne eroaa usealla tärkeällä tavalla. Bitcoinilla kesti huomattavasti kauemmin palata 200 päivän liukuvaan keskiarvoon sen alittumisen jälkeen, kului 189 päivää ennen tason uudelleentestausta toukokuussa. Tämä verrattuna 96 päivään vuonna 2014, 132 päivään vuonna 2018 ja 85 päivään vuonna 2022.

Johdannaisten tiedot viittaavat siihen, että kauppiaat ovat edelleen varovaisia ​​kuin liian nousevia. Rahoituskorot ovat pysyneet negatiivisina 81 peräkkäisenä päivänä, kun taas optiomarkkinoiden vinoutumat leijuvat lähellä vuosittaisia ​​huippuja, mikä viittaa jatkuvaan defensiiviseen asemaan.

Laitosvirrat ovat antaneet ristiriitaisen kuvan. Globaalit Bitcoin-pörssituotteet (ETP) kirjasivat viime viikolla vuoden suurimman viikoittaisen ulosvirtauksensa, yhteensä 24 303 BTC. Luku oli yhdeksänneksi suurin viiden päivän ulosvirtaus sitten Yhdysvaltain spot Bitcoin ETF:ien lanseerauksen.

K33 huomautti, että myyntipaineet vahvistuivat, kun Bitcoin lähestyi ETF:n keskimääräistä kustannusperustaa, mikä on historiallisesti aiheuttanut kohonneita ulosvirtauksia.

Bitcoinin tekniset näkymät: BTC konsolidoi noin 77 000 dollaria

Kirjoitushetkellä Bitcoin leijuu lähellä 77 200 dollaria, hieman yli 50 päivän EMA:n 76 743 dollarissa ja 100 päivän EMA:n 76 867 dollarissa.

Laajempaa trendiä rajoittaa kuitenkin edelleen 200 päivän EMA 81 845 dollarissa, mikä toimii edelleen vahvana ylävastustasona.

Tämä asemointi viittaa siihen, että vaikka lyhyen aikavälin ostajat yrittävät vakauttaa hintakehitystä, pidemmän aikavälin trendisignaalit eivät ole vielä vahvistaneet nousun kääntymistä.

Tekniset indikaattorit viittaavat nousuvauhdin laskuun. Suhteellinen voimaindeksi (RSI) ajautuu kohti 40-luvun puoliväliä, mikä osoittaa ostopaineen heikkenevän ilman, että ylimyytyjä ehtoja vielä saavutetaan.

Moving Average Convergence Divergence (MACD) pysyy samalla tiukasti negatiivisella alueella, mikä vahvistaa näkemystä, että viimeaikaiset nousuliikkeet ovat menettäneet voimansa edellisen ralliyrityksen jälkeen.

Jos ralli jatkuu, välitön vastus sijaitsee äskettäisen rallin 50 % Fibonacci-retracement -tasolla, noin 78 962 dollarilla. Tämän vyöhykkeen yläpuolelle tarvitaan murto korkeampien tasojen haastamiseksi.

Jos myynti kuitenkin jatkuu, 50 päivän EMA ankkuroi alustavan tuen hintaan 76 743 dollaria. Tauko tämän tason alapuolelle voi altistaa Bitcoinin lisätappioille kohti 38,2 %:n Fibonacci-retracementia 74 487 dollarilla.

Syvempi tuki on lähellä palautettua trendilinjaa, noin 70 785 dollaria, ja 23,6 %:n retracement-taso 68 950 dollarissa toimii viimeisenä avaintyynynä nykyiselle rakenteelle.